El saldo de tu cuenta pasó de 20.000 $ a 30.000 $ este año. ¿Operaste bien? No necesariamente. Si depositaste 12.000 $, tu trading en realidad perdió 2.000 $. Separar el dinero que metes y sacas de lo que produjo tu trading es el primer paso para medir tu rendimiento con honestidad.
Las partes del flujo de caja de la cuenta
Tomando la idea del estado de flujos de efectivo de una empresa, los movimientos de una cuenta de trading se dividen en grupos:
- Flujo de las operaciones: la G&P de trading realizada, más los dividendos e intereses cobrados, menos las comisiones, tasas, intereses de margen y financiación.
- Flujo de financiación: depósitos y retiradas, el dinero que añades o sacas.
- Flujo de caja libre: lo que produjeron las operaciones después de costes, la parte disponible para retirar o reinvertir.
Por qué importa
- El crecimiento del saldo puede engañar. Los depósitos hacen que un año perdedor parezca crecimiento. Las retiradas hacen que un buen año parezca plano.
- Los costes se hacen visibles. Las comisiones, los intereses y la financiación son fáciles de pasar por alto cuando están repartidos entre extractos. Mira el impacto de las comisiones.
- Los cálculos de rentabilidad dependen de ello. Las rentabilidades porcentuales deben tener en cuenta cuándo se añadió o se retiró dinero, o un gran depósito justo antes de un mes ganador inflará tu rentabilidad.
Una vista mensual sencilla
Cada mes, sigue:
| Línea | Ejemplo |
|---|---|
| G&P de trading realizada | +1.450 $ |
| Dividendos e intereses | +35 $ |
| Comisiones y tasas | −210 $ |
| Intereses de margen y financiación | −40 $ |
| Flujo de las operaciones | +1.235 $ |
| Depósitos | +2.000 $ |
| Retiradas | −500 $ |
| Flujo de financiación | +1.500 $ |
| Cambio en el efectivo | +2.735 $ |
A lo largo de un año, esto muestra si tu cuenta crece por el trading o por el ahorro.
Pagarte a ti mismo
Si operas para obtener ingresos, las retiradas regulares forman parte del plan. Seguirlas por separado muestra cuánto produjo la cuenta y cuánto sacaste, y te ayuda a no retirar más de lo que gana la cuenta.
Previsiones
Cuando tengas unos meses de historial, puedes proyectar el flujo de caja futuro a partir de tus resultados medios, depósitos y retiradas. Trata las previsiones como aproximadas. Los resultados del trading varían mucho más que un salario. Mira el crecimiento compuesto.
En TradeThink
La página de movimientos lista los depósitos, retiradas, dividendos, intereses y comisiones, y la página de flujo de caja lee tu cuenta como el estado de flujos de efectivo de una empresa por mes, trimestre o año, con el flujo de las operaciones, el de financiación, el flujo de caja libre y una previsión que puedes activar o desactivar en el gráfico. Relacionado: la revisión mensual del rendimiento.
